易觀分析：

“上云”是小微企業(yè)數(shù)字化、智能化轉(zhuǎn)型的重要路徑。近年來，工信部及相關(guān)部門不斷出臺(tái)關(guān)于促進(jìn)和支持企業(yè)上云的政策，不斷加碼的政策紅利，加上基數(shù)龐大的小微企業(yè)蘊(yùn)含巨大市場(chǎng)潛力吸引各方入局，服務(wù)廠商基于資源優(yōu)勢(shì)和產(chǎn)品策略差異化布局，推動(dòng)小微企業(yè)上云、用云，逐步形成完整服務(wù)生態(tài)，助力小微企業(yè)數(shù)字化升級(jí)，并進(jìn)一步驅(qū)動(dòng)小微企業(yè)云服務(wù)市場(chǎng)快速發(fā)展。

一、需求驅(qū)動(dòng)疊加政策紅利吸引，多方入局加速小微企業(yè)云服務(wù)發(fā)展

政策驅(qū)動(dòng)中國(guó)企業(yè)近年來上云率增長(zhǎng)顯著。中國(guó)開啟小微企業(yè)云端服務(wù)的探索自2004年SaaS模式進(jìn)入中國(guó)開始，2010年暢捷通成立，引領(lǐng)小微企業(yè)云服務(wù)市場(chǎng)服務(wù)變革，2015年前后大量創(chuàng)業(yè)企業(yè)和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)進(jìn)入市場(chǎng)，2018年前后政策加碼大力支持小微企業(yè)上云、用云，市場(chǎng)產(chǎn)品和服務(wù)逐漸完善。尤其是工信部發(fā)布的《推動(dòng)企業(yè)上云實(shí)施指南（2018―2020年）》明確支持企業(yè)上云，有越來越多針對(duì)企業(yè)服務(wù)的云服務(wù)平臺(tái)和產(chǎn)品，阿里、華為、騰訊、百度、用友等國(guó)內(nèi)云服務(wù)領(lǐng)域的大廠商，以及細(xì)分領(lǐng)域的云服務(wù)廠商、更多云服務(wù)企業(yè)和服務(wù)平臺(tái)加入，加速推動(dòng)企業(yè)上云。

“上云”是小微企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型升級(jí)的必然選擇，中國(guó)小微企業(yè)基數(shù)龐大，潛在市場(chǎng)空間巨大，各方入局逐漸形成完善生態(tài)。小微企業(yè)需要通過數(shù)字化對(duì)內(nèi)部企業(yè)資源、數(shù)據(jù)、決策等管理整體優(yōu)化，到商業(yè)模式升級(jí)、外部生態(tài)增值等，但限于體量和資源局限性，數(shù)字化能力普遍不足。云服務(wù)產(chǎn)品及平臺(tái)能助力其實(shí)現(xiàn)客戶、上下游企業(yè)、金融、稅務(wù)等產(chǎn)業(yè)鏈的全鏈接，進(jìn)而在品牌與市場(chǎng)、供應(yīng)鏈等方面實(shí)現(xiàn)外部生態(tài)改善。云財(cái)務(wù)、ERP、進(jìn)銷存等云服務(wù)產(chǎn)品能有效解決小微企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型問題，同時(shí)還能有效控制轉(zhuǎn)型成本，助力于小微企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型具有天然優(yōu)勢(shì)，因此，深受小微企業(yè)青睞。而中國(guó)小微企業(yè)占企業(yè)數(shù)超80%的龐大基數(shù)為云服務(wù)提供巨大潛在市場(chǎng)空間，用友、金蝶等傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)廠商布局小微企業(yè)云服務(wù)生態(tài)，市場(chǎng)也催生更多創(chuàng)業(yè)型、互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)加入小微企業(yè)云服務(wù)行列，逐漸完善產(chǎn)業(yè)服務(wù)生態(tài)。

目前小微企業(yè)云服務(wù)市場(chǎng)核心服務(wù)方式云服務(wù)廠商，主要提供云代賬、云財(cái)務(wù)、云進(jìn)銷存、云ERP等服務(wù)方向，云服務(wù)廠商借助云服務(wù)應(yīng)用服務(wù)于小微企業(yè)財(cái)稅及一體化的運(yùn)營(yíng)管理，其中云代賬的主要服務(wù)商有暢捷通易代賬、金蝶、慧算賬等企業(yè)，云財(cái)務(wù)主要服務(wù)廠商及產(chǎn)品有暢捷通好會(huì)計(jì)、浪潮云會(huì)計(jì)、金蝶精斗云等，云進(jìn)銷主要服務(wù)廠商及產(chǎn)品如暢捷通好生意、任我行的管家婆、金蝶的精斗云，云ERP主要服務(wù)廠商及產(chǎn)品有暢捷通的T+cloud、金蝶Kis云、銥云科技的易訂貨等。

易觀分析認(rèn)為，小微企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型需求和政策的持續(xù)加碼，吸引更多服務(wù)商入局，加速推動(dòng)小微企業(yè)云服務(wù)市場(chǎng)發(fā)展，同時(shí)也將加劇市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，進(jìn)而驅(qū)動(dòng)服務(wù)商和服務(wù)平臺(tái)等轉(zhuǎn)向產(chǎn)品和服務(wù)的差異化布局、建立各自核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

二、云服務(wù)市場(chǎng)形成差異化布局，建立細(xì)分市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)

不同類型的云服務(wù)廠商基于資源優(yōu)勢(shì)和能力，在產(chǎn)品布局上存在差異，形成全產(chǎn)品生態(tài)化布局、聚焦化專業(yè)領(lǐng)域布局、垂直化深耕布局三大類布局路徑。

1.全產(chǎn)品生態(tài)成就強(qiáng)勢(shì)競(jìng)爭(zhēng)地位

傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)財(cái)務(wù)軟件企業(yè)憑借全產(chǎn)品生態(tài)布局覆蓋所有規(guī)模和類型小微企業(yè)云服務(wù)，并借助技術(shù)/專業(yè)沉淀、外部生態(tài)合作等實(shí)現(xiàn)較為強(qiáng)勢(shì)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，以暢捷通、金蝶為代表。

暢捷通致力于為中國(guó)小微企業(yè)提供以財(cái)務(wù)服務(wù)為中心的平臺(tái)服務(wù)、應(yīng)用服務(wù)、數(shù)據(jù)服務(wù)、金融服務(wù)，通過全系列產(chǎn)品布局，滿足不同類型、不同發(fā)展階段、不同規(guī)模小微企業(yè)的云服務(wù)需求。暢捷通持續(xù)加對(duì)云服務(wù)業(yè)務(wù)的資源投入，持續(xù)推進(jìn)產(chǎn)品應(yīng)用創(chuàng)新，豐富和完善產(chǎn)品線，并以核心的SaaS產(chǎn)品為基礎(chǔ)開放API接口建立生態(tài)鏈接；外部生態(tài)上以多維度合作擴(kuò)展服務(wù)能力和價(jià)值，除傳統(tǒng)渠道合作合伙外，加強(qiáng)資源型渠道伙伴合作，入駐阿里、華為云等平臺(tái)，打造多元生態(tài)渠道；通過生態(tài)的內(nèi)外協(xié)力作用，賦能內(nèi)部服務(wù)創(chuàng)新和產(chǎn)品創(chuàng)新，智能化服務(wù)嵌入提升運(yùn)營(yíng)能力和效率，深度融合業(yè)務(wù)場(chǎng)景服務(wù)用戶提升價(jià)值等，多維度的數(shù)字賦能推動(dòng)企業(yè)數(shù)字化成長(zhǎng)，全方位的增值服務(wù)奠定差異化的優(yōu)勢(shì)。

2.聚焦發(fā)力專業(yè)化成就專業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力

部分創(chuàng)業(yè)企業(yè)聚焦于代賬、財(cái)務(wù)等特定的服務(wù)方向持續(xù)發(fā)力，解決部分特定規(guī)模企業(yè)用戶的部分服務(wù)需求，在專業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力上提升，以檸檬云代賬、云賬房等為代表。

檸檬云作為智能財(cái)務(wù)軟件領(lǐng)域的領(lǐng)創(chuàng)者，聚焦智能財(cái)稅，以免費(fèi)的云代賬軟件幫助代賬企業(yè)實(shí)現(xiàn)零成本提高運(yùn)營(yíng)效率，快速實(shí)現(xiàn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，推動(dòng)財(cái)稅智能化。同時(shí)，檸檬云基于財(cái)稅領(lǐng)域發(fā)力專業(yè)化服務(wù)，檸檬云財(cái)稅已推出檸檬云財(cái)務(wù)、檸檬云代賬、檸檬云進(jìn)銷存、檸檬會(huì)計(jì)學(xué)院、會(huì)計(jì)頭條等財(cái)稅產(chǎn)品,打造集SAAS軟件服務(wù)、財(cái)稅咨詢、教育培訓(xùn)、內(nèi)容分發(fā)于一體的財(cái)稅生態(tài)圈，建立并鞏固在專業(yè)領(lǐng)域的核心競(jìng)爭(zhēng)力。

云帳房深耕財(cái)稅一體化，積極助力企業(yè)財(cái)稅實(shí)現(xiàn)數(shù)字化升級(jí)。云帳房智能財(cái)稅SaaS軟件，依托人工智能以及豐富的財(cái)稅服務(wù)經(jīng)驗(yàn)，助力企業(yè)財(cái)務(wù)業(yè)務(wù)的準(zhǔn)確、高效進(jìn)行；今年云帳房上線了企業(yè)級(jí)智能化財(cái)稅解決方案，以智能、專業(yè)、安全為導(dǎo)向，通過數(shù)字化賦能企業(yè)，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)能力轉(zhuǎn)化、創(chuàng)造價(jià)值，助力企業(yè)加速數(shù)字化轉(zhuǎn)型。

3.垂直化深耕成就行業(yè)優(yōu)勢(shì)

部分創(chuàng)業(yè)企業(yè)在諸如批發(fā)零售、電商等特定行業(yè)中深耕，解決特定行業(yè)企業(yè)中的實(shí)際需求，以行業(yè)滲透方式參與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，以來肯、任我行、快批為代表。

來肯深耕商貿(mào)領(lǐng)域，沉淀專業(yè)能力。來肯云商專注于中小微商貿(mào)流通領(lǐng)域小微企業(yè)的ERP解決方案服務(wù)，從產(chǎn)品架構(gòu)上來看，解決商貿(mào)型小微企業(yè)后端進(jìn)銷存數(shù)字化以及前端營(yíng)銷數(shù)字化是來肯云商產(chǎn)品的兩大核心功能，有助于自身專業(yè)能力沉淀以提升競(jìng)爭(zhēng)力。進(jìn)銷存基礎(chǔ)上加載數(shù)字營(yíng)銷、全流程移動(dòng)化、支持供應(yīng)鏈互通等構(gòu)成產(chǎn)品的核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

易觀分析認(rèn)為，以暢捷通為代表的全產(chǎn)品生態(tài)布局使得其在競(jìng)爭(zhēng)能力上處于強(qiáng)勢(shì)地位，在小微企業(yè)數(shù)字化升級(jí)解決方案方面具有絕對(duì)優(yōu)勢(shì)，而聚焦化專業(yè)布局和深耕垂直化布局的廠商則分別在特定服務(wù)領(lǐng)域和特定行業(yè)形成競(jìng)爭(zhēng)力。各行業(yè)和細(xì)分領(lǐng)域服務(wù)商的加入，基于自身資源優(yōu)勢(shì)持續(xù)創(chuàng)新，不斷豐富產(chǎn)品和延伸業(yè)務(wù)生態(tài)，強(qiáng)化自身競(jìng)爭(zhēng)力的同時(shí)形成差異化的競(jìng)爭(zhēng)格局。

三、頭部廠商綜合實(shí)力強(qiáng)，細(xì)分專業(yè)廠商聚焦創(chuàng)新突破和市場(chǎng)滲透

從服務(wù)能力和創(chuàng)新能力對(duì)小微企業(yè)云服務(wù)廠商進(jìn)行評(píng)估，分別基于用戶和企業(yè)兩大角度，從云服務(wù)收入、云付費(fèi)用戶、研發(fā)投入、專利數(shù)、服務(wù)生態(tài)、小微企業(yè)反饋等方面考察，領(lǐng)先的三家服務(wù)廠商整體能力較強(qiáng)，其他不同專長(zhǎng)廠商基于自身的競(jìng)爭(zhēng)資源或創(chuàng)新突破尋求競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，或務(wù)實(shí)開拓市場(chǎng)注重滲透，各類機(jī)構(gòu)資源能力不同驅(qū)動(dòng)發(fā)展路徑分化。

領(lǐng)先者依托現(xiàn)有資源優(yōu)勢(shì)加大資源整合和創(chuàng)新投入，并利用技術(shù)賦能業(yè)務(wù)增長(zhǎng)，并帶動(dòng)行業(yè)增長(zhǎng)，從而獲得較高的市場(chǎng)份額，以暢捷通、金蝶等為代表。

暢捷通通過強(qiáng)勢(shì)的競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力快速滲透市場(chǎng)，以客戶為中心的服務(wù)體系助力客戶快速增長(zhǎng)。暢捷通基于用友多年技術(shù)和專業(yè)沉淀，布局全系列云服務(wù)產(chǎn)品體系，但以核心的SaaS產(chǎn)品為主，開放API建立生態(tài)鏈接，打造相對(duì)廣泛的小微企業(yè)云服務(wù)的數(shù)字生態(tài)平臺(tái)，并通過生態(tài)方賦能、社群建設(shè)、技術(shù)研發(fā)投入搭建以客戶為中心、具有持續(xù)性的產(chǎn)品和服務(wù)能力優(yōu)化體系。這既可以持續(xù)提升客戶的留存、保障高續(xù)簽率，同時(shí)帶來增量客戶、挖掘核心客戶的增量?jī)r(jià)值，保持客戶持續(xù)快速增長(zhǎng)，2019年暢捷通累計(jì)付費(fèi)用戶數(shù)已經(jīng)增至15.7萬，近4年付費(fèi)用戶增長(zhǎng)了600%以上；在業(yè)務(wù)收入上，云服務(wù)業(yè)務(wù)收入占比由2018年的8%增至2019年的32%；在行業(yè)增長(zhǎng)性上，暢捷通云服務(wù)2019年同比增長(zhǎng)289%，云服務(wù)增長(zhǎng)保持行業(yè)第一；市場(chǎng)覆蓋上，暢捷通好會(huì)計(jì)在云財(cái)務(wù)、暢捷通T+Cloud在云ERP市場(chǎng)覆蓋率第一，結(jié)合云進(jìn)銷存等方面，暢捷通在云服務(wù)市場(chǎng)覆蓋率第一，約占市場(chǎng)16%。暢捷通持續(xù)的技術(shù)創(chuàng)新為其業(yè)務(wù)推進(jìn)形成保障，開放的、逐漸完善的生態(tài)體系，助力其全方位數(shù)字化賦能小微企業(yè)，形成競(jìng)爭(zhēng)壁壘。

創(chuàng)新者在技術(shù)創(chuàng)新上投入，以數(shù)字化賦能深耕領(lǐng)域，并以獨(dú)特的經(jīng)營(yíng)模式，獲得核心競(jìng)爭(zhēng)力。創(chuàng)新者代表有檸檬云、來肯等。其中，檸檬云以永久免費(fèi)的財(cái)務(wù)軟件、進(jìn)銷存SaaS和專業(yè)代賬軟件作為運(yùn)營(yíng)策略，吸引弱財(cái)力的小微企業(yè)，從拓業(yè)、獲客、提效三大方面賦能，助力小微企業(yè)數(shù)字化升級(jí)，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)工作高效、高質(zhì)量并降低企業(yè)經(jīng)營(yíng)成本，檸檬云也以其獨(dú)特的經(jīng)營(yíng)模式領(lǐng)跑財(cái)務(wù)SaaS領(lǐng)域。來肯聚焦商貿(mào)領(lǐng)域，自2015年上線來肯云商，持續(xù)創(chuàng)新不斷迭代升級(jí)產(chǎn)品，在進(jìn)銷存基礎(chǔ)上加載數(shù)字營(yíng)銷、全流程移動(dòng)化、支持供應(yīng)鏈互通等構(gòu)成產(chǎn)品核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

務(wù)實(shí)者擁有豐富的產(chǎn)品體系和多元化應(yīng)用服務(wù)能力，滿足于各類需求。務(wù)實(shí)者代表管家婆。管家婆以完整的產(chǎn)品系列和多樣化應(yīng)用服務(wù)，形成自身的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。在產(chǎn)品體系方面，針對(duì)不同階段、不同類型的小微企業(yè)為滿足其不同的需求提供不同系列的產(chǎn)品，管家婆輝煌系列以進(jìn)銷存財(cái)務(wù)管理為核心，為小微企業(yè)提供進(jìn)零售，生產(chǎn)加工，移動(dòng)開單，訂貨商城，電商對(duì)接等全業(yè)態(tài)解決方案，幫助小微企業(yè)實(shí)現(xiàn)全面的財(cái)務(wù)和業(yè)務(wù)管理；管家婆創(chuàng)業(yè)板、普普和普及將進(jìn)銷存和財(cái)務(wù)管理一體化的系列，采用獨(dú)特的“傻瓜財(cái)務(wù)”充分解決了國(guó)內(nèi)中小企業(yè)規(guī)模不大、人手不足的實(shí)際情況，實(shí)現(xiàn)管賬效率提升；在應(yīng)用方面，支持包含移動(dòng)應(yīng)用、PC應(yīng)用和其他應(yīng)用，滿足小微企業(yè)在進(jìn)銷存和智能財(cái)務(wù)管理方面得各類需求。

補(bǔ)缺者較早進(jìn)入某一領(lǐng)域或選擇細(xì)分領(lǐng)域進(jìn)入，業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力和市場(chǎng)占有率不高，但在細(xì)分領(lǐng)域形成補(bǔ)充，代表有依云科技的易訂貨等。易訂貨作為國(guó)內(nèi)較早的以移動(dòng)模式為主的SaaS產(chǎn)品，融合“訂貨商城+進(jìn)銷存+CRM+配送管理”深度運(yùn)營(yíng)的B2B業(yè)務(wù)協(xié)作平臺(tái)，致力打破企業(yè)間信息壁壘，通過與ERP、B2B支付、物流系統(tǒng)的全鏈路打通，進(jìn)供應(yīng)鏈各節(jié)點(diǎn)協(xié)同無縫連接，幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)與下游客戶間基于訂單業(yè)務(wù)產(chǎn)生的信息流、物流、資金，提升業(yè)務(wù)效率，降低運(yùn)營(yíng)成本。為進(jìn)一步提升競(jìng)爭(zhēng)力，易訂貨持續(xù)深耕云供應(yīng)鏈?zhǔn)袌?chǎng)，向產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的企業(yè)連接深處進(jìn)軍，同時(shí)，不斷升級(jí)易訂貨，業(yè)務(wù)服務(wù)從移動(dòng)訂貨細(xì)分領(lǐng)域向企業(yè)核心業(yè)務(wù)數(shù)字中樞延伸和擴(kuò)展。

易觀分析認(rèn)為，小微企業(yè)云服務(wù)市場(chǎng)的頭部廠商基于現(xiàn)有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，加大整合資源和技術(shù)投入力度，持續(xù)創(chuàng)新賦能豐富產(chǎn)品體系和業(yè)務(wù)服務(wù)布局不斷延伸，進(jìn)一步鞏固核心競(jìng)爭(zhēng)力和市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)；細(xì)分領(lǐng)域服務(wù)廠商，也在加快創(chuàng)新升級(jí)，持續(xù)深耕領(lǐng)域服務(wù)滲透市場(chǎng)，并基于核心業(yè)務(wù)能力向生態(tài)合作延伸，提升競(jìng)爭(zhēng)力。

四、小微企業(yè)云服務(wù)向生態(tài)化、平臺(tái)化發(fā)展，市場(chǎng)集中度將進(jìn)一步提升

隨著小微企業(yè)信息化能力提升以及數(shù)字化轉(zhuǎn)型升級(jí)的推進(jìn)、5G等技術(shù)的創(chuàng)新應(yīng)用，云服務(wù)進(jìn)一步滲透，頭部服務(wù)廠商依托生態(tài)打造引領(lǐng)云服務(wù)經(jīng)營(yíng)模式從產(chǎn)品服務(wù)轉(zhuǎn)向平臺(tái)服務(wù)模式，這將加速市場(chǎng)開發(fā)投入和創(chuàng)新力度、推動(dòng)云服務(wù)廠商生態(tài)進(jìn)一步開放。

在開放服務(wù)生態(tài)中，頭部廠商依托資源整合優(yōu)勢(shì)和創(chuàng)新能力，進(jìn)一步鞏固行業(yè)領(lǐng)先地位，市場(chǎng)集中度進(jìn)一步提升。細(xì)分領(lǐng)域服務(wù)廠商則基于深耕領(lǐng)域，如營(yíng)銷、智能運(yùn)營(yíng)等細(xì)分角度，加強(qiáng)創(chuàng)新強(qiáng)化專業(yè)服務(wù)能力，在開放生態(tài)中延伸服務(wù)和產(chǎn)品增值服務(wù)價(jià)值，開拓市場(chǎng)深化滲透，提升自身競(jìng)爭(zhēng)力。

未來，小微企業(yè)數(shù)字化升級(jí)將從后臺(tái)管理向運(yùn)營(yíng)、服務(wù)前端延伸，直至客戶。也可能吸引更多服務(wù)商入局，如現(xiàn)服務(wù)于大中企業(yè)云服務(wù)、政務(wù)云服務(wù)等的大型廠商，通過開放生態(tài)切入或客戶服務(wù)滲透轉(zhuǎn)向小微企業(yè)云服務(wù)市場(chǎng)，加劇小微企業(yè)云服務(wù)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)。

易觀分析認(rèn)為，政策和需求等多因素驅(qū)動(dòng)微企業(yè)云服務(wù)市場(chǎng)快速發(fā)展，頭部廠商將在技術(shù)和服務(wù)模式上引領(lǐng)市場(chǎng)發(fā)展并進(jìn)一步鞏固競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，細(xì)分領(lǐng)域廠商也將持續(xù)創(chuàng)新和深化市場(chǎng)滲透、強(qiáng)化專業(yè)領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)力。同時(shí)，巨大市場(chǎng)潛力也將吸引資本加大投入，驅(qū)動(dòng)創(chuàng)新發(fā)展，推動(dòng)云服務(wù)向生態(tài)化、平臺(tái)化發(fā)展，市場(chǎng)集中度有望進(jìn)一步提升，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)也將加劇。